В статье постарался собрать некоторые факты о развитии искусственного интеллекта на текущий момент и его перспективы. Попытаемся разобраться что получили инвесторы в обмен на свои инвестиции.
Основные факты.
- Доля OpenAI на корпоративном рынке снизилась с 50% до 34% с 2023 года, тогда как доля Anthropic увеличилась с 12% до 24% в течение 2024 года. Источник.
- Стартап ИИ Anthropic, поддерживаемый Amazon, по прогнозам, достигнет $1 млрд ARR в 2024 году, продемонстрировав рост на 1000% по сравнению с предыдущим годом. Успех компании во многом обусловлен ее доступом к сторонним API. Источник.
- Anthropic, по последним сообщениям, получит оценку в $60 млрд. в ходе последнего раунда, OpenAI получил оценку в $157 млрд, а X.AI — $50 млрд.
- Согласно новым данным PitchBook, почти половина из 209 миллиардов долларов, привлечённых американскими стартапами в прошлом году, была направлена в компании, занимающиеся искусственным интеллектом, что является самым высоким показателем за всю историю.
- Производитель чипов TSMC говорит о том, что его продукция с 2025 года будет дороже на 5-10%.
- Microsoft намерена инвестировать $80 млрд. в создание дата-центров для AI. Amazon инвестирует 100 млрд долларов в центры обработки данных ИИ в течение следующего десятилетия.
- Илон Маск: искусственный интеллект исчерпал данные человечества, для дальнейшей работы ему нужны синтетические данные, т.е. те которые ИИ придумал сам. Источник.
- ИИ начинает думать и рассуждать перед тем как дать ответ. Франсуа Шолле, создатель фреймворка Keras и основатель ARC Prize Foundation, поделился итогами тестов новой модели o3 от OpenAI в тестах бенчмарка ARC-AGI-Pub. Эта модель достигла впечатляющего результата — 75,7% на полу-приватном наборе оценки при соблюдении установленного публичного лимита вычислительных ресурсов в $10 тысяч. Конфигурация o3 с увеличенным уровнем вычислений (172-кратное увеличение) показала результат 87,5%.
- Модель o3 от OpenAI достигает впечатляющих результатов, но при значительных вычислительных затратах, потребляя миллионы токенов на задачу — и этот дорогостоящий подход является самой большой проблемой модели. Франсуа Шолле, Нат Макалис и другие подчеркивают обеспокоенность по поводу экономической осуществимости таких моделей, подчеркивая необходимость инноваций, которые балансируют производительность с доступностью. Источник.
- Платформа имеет более 300 миллионов еженедельно активных пользователей, около 10 миллионов из которых являются платными подписчиками. Т.е. платные пользователи составляют около 3% от всех пользователей. Источник.
- Подписка за 200 долларов от OpenAI является убыточной по словам директора OpenAI.
- Отчет PYMNTS Intelligence «Большинство финансовых директоров видят ограниченную окупаемость инвестиций в GenAI, но увеличивают ее инвестиции» показал, что 75% финансовых директоров планируют увеличить свои инвестиции в ИИ.
Краткие выводы.
- Исходя из того, что Anthropic занимает 24% рынка, а его ARR составляет $1 млрд, можно предположить, что все компании в сфере ИИ имеют $4,2 млрд ARR. (хотя OpenAI говорит о больших показателях).
- Исходя из совокупных оценок можно сделать предположение что средний показатель P/S (где S это ARR) составляет около 60. P/S у NVIDIA на момент написания статьи 30,29.
- Технология дорогая. Иногда не просматривается экономическая эффективность при использовании ИИ. Читал отчет Goldman Sachs, в котором говорилось, что нейросеть значительно быстрее решила задачу, но это ускорение обошлось в 6 раз дороже.
- Инвестиции в строительство дата-центров ИИ подпитывают общий положительный настрой, однако могут быть свернуты в любой момент. Проекты строек фабрик и заводов неоднократно замораживались при изменении экономической конъюнктуры.
- Стоимость услуг на текущих этапах нужно поднять для выхода в ноль, однако это сделает продукт еще дороже для потребителей, что сомнительно, при «ограниченной окупаемости инвестиций». Бизнес все же более рационален, чем визионеры и стартаперы.
В целом, я склоняюсь к тому, что все революционные технологии должны быть доступными и экономически эффективными. На данный момент, несмотря на впечатляющие успехи, AI достиг реальных результатов в единичных случаях, а инвесторы ждут отдачу на свои инвестиции.
