Доверительное управление на Форекс.

Доверительное управление на Форекс

Доверительное управление на Форекс — это достаточно противоречивый способ приумножения собственного капитала. В данной статье я расскажу о том, как не потерять деньги при доверительном управлении на Форекс.

Суть доверительного управления.

При доверительном управлении инвестор передает трейдеру доступ к своему счету для совершения торговых операций. Трейдер торгует — капитал приумножается. Но это не всегда, есть оговоренные риски и лимиты, а также плата управляющему за успех. И, как правило, управляющий хочет видеть в качестве вознаграждения 50% от прибыли, что приводит к отрицательному математическому ожиданию от инвестиций в частных трейдеров. Об этом я расскажу чуть позже.

Математическое ожидание прибыли.

Прочитав эту статью со мной не согласится масса трейдеров, а также часть инвесторов, так как мое мнение идет наперекор общественному. Вывод об отрицательном математическом ожидании я сделал, так проработал с многими трейдерами в рамках своего проекта для трейдеров и получил массу предложений о сотрудничестве.

Итак, каждый инвестор желает получать прибыль от доверительного управления на Форекс, но реалии таковы, что, в основном, в выигрыше от сотрудничества остается только управляющий. При ДУ все риски несет на себе инвестор, а прибыль в классическом варианте делится поровну. Таким образом, при распространенных параметрах допустимого риска в 10% и целевой валовой доходности в 10%, инвестор получает потенциально возможный убыток в 10% и максимально возможную прибыль в 5% после расчета с управляющим. Т.е. вы совершаете сделку, где можете потери могут в два раза превысить прибыль. Для финансовых рынков это ужасная сделка.

При таком подходе, нужно 2 месяца работы, для того, чтобы инвестору просто покрыть возможные риски, которые могут наступить на 3 месяц. Управляющий же имеет за эти 2 месяца 10% чистого дохода на капитал инвестора.

На мой взгляд такие условия и параметры торговли не отвечают интересам инвесторов.

Пример из жизни.

Однажды, ко мне обратился трейдер и предложил сотрудничать. Я запросил условия и получил нечто очень не выгодное, на которое ни один, на мой взгляд адекватный, инвестор не должен соглашаться.

Звучало предложение так:

50 000 долларов начальные инвестиции.

Допустимые потери 20% от начальной суммы.

Цель по прибыли 10% в месяц, из которых 50% причитаются трейдеру.

ВАЖНО! Гарантировать отсутствие убытков более 20% готовы были предоставлением кварты в Москве в залог! (про юридические моменты такой сделки говорить даже не буду.)

Как предложение?? Допустимый риск за месяц в 4 раза превышает мою потенциальную доходность за тот же период. Огонь! Естественно я не согласился. И таких примеров и предложений масса и, к сожалению, инвесторы сами разбаловали трейдеров такими условиями.

Доверительное управление на Форекс с положительным математическим ожиданием.

Вариант организации грамотного доверительного управления все же есть. И на мой взгляд, таких вариантов всего 2.

Первый. Многие трейдеры и компании берут за свои услуги либо процент от суммы стоимость чистых активов (как правило, не более 3 годовых) либо адекватное вознаграждение 15-30% от прибыли. При таком формате математическое ожидание прибыли смещается в сторону инвестора и делает инвестиции в доверительное управление более обоснованными с точки зрения математики.

Второй. Торговля под обеспечение рисков трейдеров. Это означает, что трейдер полностью гарантирует своим капиталом весь потенциально возможный убыток. Однако и получает он за свой труд 80% от дохода, так как инвестор не несет рисков. Я работал с несколькими ребятами по такой схеме. Вариант действительно рабочий и интересный, однако, инвестору не стоит рассчитывать на огромный доход при таком формате взаимодействия. Но отсутствие торгового риска полностью нивелирует данный минус. Это очень сложный и долгий процесс, так как нужно заработать первоначальное доверие, чтобы тебе перевели деньги в счет обеспечения.

Итог

При инвестировании своих средств в доверительное управление на Форекс, нужно обязательно просчитывать свой математический интерес. Инвестиции должны генерировать прибыль, которая превосходит потенциальный убыток. А также важно выбрать правильную схему для организации доверительного управления: MAM счета или ПАММ счета.

Будьте внимательны при выборе управляющих и не стесняйтесь задавать любые интересующие вопросы трейдеру.

Удачи в инвестициях!

Поделиться

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *